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Investor Capital Stress
ao vivoEstresse do capital investido: drawdown do preço sobre a base de custo dos investidores.
Fórmula
ICS = (Preço − Investor Price) / Investor Price, z-scored
Metodologia
Investor Price = (Realized Cap − Thermocap) / supply. O indicador mede quão estressado está o capital não-minerador em relação ao seu custo, normalizado por z-score histórico.
Limitações
Depende de Realized Cap e Thermocap; a variante precisa de coortes (provedor) para exatidão.
Interpretação
Leituras altas
Capital do investidor com lucro extremo.
Leituras baixas
Capital do investidor sob máximo estresse — capitulações.